ينتظر المستثمرون الأجانب بفارغ الصبر ميزانية الاتحاد الأوروبي القادمة ، منتبهين لمناخ الاستثمار الذي تنبئ به والفرص المحتملة للشراكة مع أحد أكثر الاقتصادات ديناميكية في العالم. رؤية الحكومة الهندية لتحويل البلاد إلى اقتصاد بقيمة 5 تريليون دولار واعتمادها لحلول الركيزة الأولى والثانية التي وضعتها منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية (OECD) لمواجهة تآكل القاعدة الاقتصادية. تحويل الضرائب والأرباح (BEPS) أو التهرب الضريبي من قبل الشركات متعددة الجنسيات ، مع معالجة عوامل الاقتصاد الكلي الأخرى مثل الركود العالمي الوشيك ، والحرب المستمرة بين روسيا وأوكرانيا والتضخم المتسارع يجب أن يؤدي إلى ميزانية مستدامة ومتوازنة.
لصالح مبادرة “Make in India” ، التي تحفز التصنيع وخلق فرص العمل وتحفيز النمو الإجمالي ، اقترحت الحكومة ضريبة تفضيلية بنسبة 15٪ لشركات التصنيع الجديدة التي تم تأسيسها بعد 1 أكتوبر 2019 وبدء الإنتاج على أبعد تقدير. من 31 مارس 2024. ومع ذلك ، فإن الفترة بين التأسيس والبدء تبدو قصيرة للغاية ، لا سيما في ضوء تأثير الوباء على جميع القطاعات. تمديد هذا الموعد النهائي لمدة عامين على الأقل – ولنقل 31 مارس 2026 ، لن يؤدي إلا إلى تعزيز آفاق قطاع التصنيع المحلي.
وبالمثل ، سيتم تمديد معدل ضريبة الامتياز بنسبة 5٪ على الاقتراض من المقرضين الأجانب إلى ما بعد الموعد النهائي الحالي 1 يوليو 2023 لإضفاء الطابع الرسمي على اتفاقيات القروض. يمكن أن يساعد ذلك شركة India Inc بشكل كبير في الحفاظ على السيولة المرغوبة وإدارة التكاليف الإجمالية.
في حين أن قانون الشركات الهندية وبورصات الأوراق المالية يسمحان بعمليات الاندماج والاستحواذ الصادرة ، فإن الالتزام الضريبي لمثل هذه المعاملات ليس بنفس مستوى الإعفاءات الضريبية المقدمة لعمليات الاندماج الداخلية ، والتي تتمتع بإعفاءات من مكاسب رأس المال. يحتاج إلى الإصلاح. وبالمثل ، يتم السعي لتحقيق التكافؤ من خلال توفير إعفاء ضريبي لعمليات الاندماج حيث يتم نقل أسهم شركة محلية من كيان أجنبي إلى آخر ، سواء كان نقل الأسهم مباشرًا أو غير مباشر.
هناك شذوذ في النظر في تكلفة إنشاء الاستحواذ عند حساب مكاسب رأس المال طويلة الأجل. في حين يتم تقديم ميزة تدريجية في حالة اندماج شركة غير مدرجة مع شركة مدرجة من خلال منح ميزة فهرسة حتى السنة المالية 2017-2018 ، لم يتم تقديم مثل هذه الميزة لدمج شركة مدرجة مع شركة أخرى مدرجة. . وقد أدى ذلك إلى حالات يُطلب فيها من دافعي الضرائب دفع ضريبة أرباح رأس المال على أسهم شركة مدرجة تم الحصول عليها قبل 31 يناير 2018 ، والتي تم استبدالها لاحقًا بموجب الاندماج بأسهم الشركة المدرجة المندمجة. من أجل تحقيق التكافؤ في جميع الاستثمارات وتجنب التقاضي غير الضروري ، يجب تقديم توضيح حول مدى توفر ميزة هامش التكلفة ، في حالة اندماج شركتين مدرجتين.
يجب على الحكومة أيضًا تقديم خارطة طريق واضحة بشأن تنفيذها للحل ذي الركيزتين الذي اقترحته منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية. الهند هي إحدى الدول الموقعة على حل الركيزة الثانية ، لذلك تحتاج الحكومة إلى مواءمة توفير رسوم التكافؤ الحالية (EL) والتواجد الاقتصادي الكبير (SEP) مع الإجماع العالمي الناشئ وتقديم توضيح حول مختلف الأسئلة المفتوحة.
بموجب الترتيبات الحالية ، قد تندرج معاملات الخدمة التقليدية ، التي تم تقديمها في وضع عدم الاتصال أو لم يتم تقديمه بالوسائل الرقمية (مثل الإقامة في فندق بالخارج والتي يتم الدفع مقابلها بواسطة دافع هندي من الهند) ضمن نطاق SEP. يبدو أن هذه الضرائب تحبط أغراض فرض الضرائب على غير المقيمين من خلال إدخال خدمة تم توفيرها واستهلاكها فعليًا خارج الهند ضمن نطاق الضريبة. بشكل عام ، تم تقديم شرط SEP في ضوء مناقشة BEPS للرد على الضرائب المفروضة على الشركات الرقمية. نطلب من الحكومة الإيضاحات اللازمة حول هذا الجانب. علاوة على ذلك ، يجب تقديم توضيح حول إسناد أرباح الأعمال لحساب الضريبة الهندية ، حيث تم تأسيس SEP لشخص غير مقيم في الهند ، لتمكين الامتثال المناسب لهذه الأحكام من قبل غير المقيم.
هذه هي قائمة الرغبات لغير المقيمين الذين ساهموا في بناء الأمة. ومن شأن ذلك أيضًا أن يمهد الطريق أمام الهند للاقتراب من أن تصبح الوجهة المفضلة للمستثمرين الأجانب وحلمها في أن تصبح اقتصادًا بقيمة 5 تريليونات دولار.
(المؤلف شريك- Price Waterhouse & Co LLP)